Российский фондовый рынок 24 июля: фон и перспективы

2008-07-24 09:50:00

Внешние факторы на сегодня

Европейские фондовые площадки вчера завершили сессию хорошим повышением.

Явными лидерами роста были банки. На фоне значительного снижения цен на нефть росли ценные бумаги авиаперевозчиков и автомобильных компаний.

По результатам торгов:

английский FTSE 100 INDEX вырос на (+1,6%);

французский CAC40 поднялся на (+1,883%);

немецкий DAX повысился на (+1,448%).

На американских фондовых биржах вчера было зафиксировано повышение (и вновь кроме Бразилии).

Главным фактором роста было новое снижение нефтяных цен, что автоматически поднимало акции авиаперевозчиков и автомобильных компаний.

Рассмотрение закона о выделении средств на помощь компаниям, в том числе крупнейшим ипотечным компаниям Fannie Mae и Freddie Mac, по преодолению финансового кризиса, поддерживало финансовый сектор.

По результатам торгов:

индекс "голубых фишек" Dow Jones Industrial Average повысился на (+0,258%);

индекс широкого рынка S&P 500 поднялся на (+0,406%);

Nasdaq Composite прибавил (+0,951%);

бразильский BRAZIL BOVESPA STOCK IDX снизился на (-0,38%);

мексиканский MEXICO BOLSA INDEX стал выше на (+0,19%).

Утром фьючерсы на фондовые индексы США находятся выше уровней закрытия в среду примерно на +0,02% (а вот Nasdaq повышается на +0,49%).

На азиатских рынках продолжается рост четвёртый день подряд.

Укрепление доллара США, обнадеживающие сведения с американских и европейских рынков и дальнейшее снижение цен на нефть обусловило рост котировок акций автомобилестроителей и производителей бытовой электроники. Продолжили подниматься бумаги банков, нефтепереработчиков и авиакомпаний. Акции нефтедобывающих компаний падают.

На момент написания обзора:

- японский индекс Nikkei 300 повышается на +1,96% (индекс широкого рынка Topix повышается на +2,0%);

- гонконгский HANG SENG INDEX - повышается на +0,57%;

- южнокорейский KOSPI INDEX растёт на +2,0%;

- индийский BSE SENSEX 30 INDEX торгуется ниже уровней вчерашнего закрытия на -1,0%;

- китайский CSI 300 INDEX - повышается на +1,48%.

Товарные рынки - цены на металлы плавно движутся вниз (только цинк вырос на +2,9%).

Нефть марки Brent - цена на нефть продолжила движение вниз - утром баррель стоит $125,42.

Цена золота снизилась на фоне снижения нефтяных цен - за тройскую унцию дают $925,15.

Рынок FOREX - доллар продолжил укрепление.

Курс американского доллара относительно европейской валюты теперь составляет $1,5701.

Курс доллара относительно японской иены равен 107,84 JPY/$.

Относительно британского фунта курс доллара - $1,9979.

Депозитарные расписки российских компаний

Вчера в Лондоне торги завершились снижением котировок.

В том числе снизились в цене расписки:

КОМСТАР-ОбъединенныеТелеСистемы - на -3,68%;

Ситроникса - на -4,35%;

Трубной металлургической компании - на -4,4%;

Пятёрочки - на -5,03%.

Повысились расписки:

НМЛК - на +2,42% (+2,35% на ММВБ);

Мосэнерго - на +3,57 (+3,56% на ММВБ).

Торги в Нью-Йорке АДР российских эмитентов завершились разнонаправленно:

- ОАО "МТС" понизились на -2,18% (-1,13% на ММВБ);

- ОАО "Вымпелком" потеряли -0,65%;

- ОАО "Вимм-Билль-Данн" поднялись на +2,44%;

- ОАО "Мечел" стали дешевле на -6,87%.

Внутренние факторы на сегодня

Средневзвешенные ставки междилерского РЕПО на ММВБ за 23 июля:

-на день: 4,55% (-0,12%);

-на 2-7 дней: 4,5% (-0,34%).

Остатки средств на корреспондентских счетах кредитных организаций по России повысились на +6,69% до 547,0 млрд. руб.

Ставки MosPrime Rate (процентные ставки, по которым банки-участники готовы предоставить кредиты, выдаваемые в соответствии с законодательством РФ первоклассным финансовым институтам, осуществляющим операции на московском денежном рынке) за 23 июля составляют:

-на день: 4,08% (-0,1%);

-на месяц: 5,04% (0%).

Ситуация с краткосрочной ликвидностью достаточно стабильна.

Среди российских ценных бумаг можно выделить как интересные на сегодня:

- акции Новолипецкого металлургического комбината, которому Standard & Poor's повысило долгосрочный кредитный рейтинг до уровня "ВВВ-", прогноз "Стабильный";

- акции Полиметалла, увеличившего производство золота в I полугодии 2008 г. на +20%, серебра - на +11%.

Технический срез

Индекс РТС продолжил снижение, закрывшись значением 2111,93 пункта, значительно ниже 200-дневной скользящей средней (2165 пунктов). Вблизи локальный уровень поддержки - 2100 пунктов. Последняя чёрная дневная японская свеча представляет собой "медвежий захват за пояс" и предполагает дальнейшее снижение.

Индекс ММВБ незначительно снизился, закрывшись значением 1603,04. Основной уровень поддержки - 1550 пунктов, ближайший уровень сопротивления - 1650 пунктов.

Последние новости:

Палата представителей США приняла закон о выделении средств на помощь компаниям, в том числе крупнейшим ипотечным компаниям Fannie Mae и Freddie Mac, по преодолению финансового кризиса. По оценке главы бюджетного управления конгресса США Питера Орсзага, проект по спасению американских ипотечных банков Fannie Mae и Freddie Mac может стоить налогоплательщикам до $25 млрд.

Центральный банка Бразилии вчера повысил процентную ставку по основным фондам на три четверти процентного пункта, до 13%.

По предварительным данным, профицит торгового баланса Японии в июне 2008 г. снизился на -88,9% и составил 138,6 млрд иен ($1,28 млрд.).

Чистая прибыль шведско-швейцарской инженерной компании ABB Ltd. в I полугодии 2008 г. выросла на +56,2% до $1,98 млрд.

Перспективы на сегодня

Общий новостной фон близок к нейтральному.

Вчера хуже рынка оказался нефтегазовый сектор (-1,02%), а вот металлургический сектор чуть-чуть отыграл предыдущие потери - индекс MICEX M&M прибавил +0,45%. Сегодня несколько лучше выглядят акции банков и хуже - сырьевого сектора.

Вчерашние торги вновь прошли с преимуществом продавцов, которые и не собираются ослаблять своё давление. Объём торгов был незначителен (кроме Газпрома, уверенно двигающегося к отметке в 270 руб.).

Сегодня с утра настроение российских инвесторов может быть смешанным, - биржи США снова в плюсе, на азиатских рынках четвёртый день рост, только вот нефть всё идёт и идёт вниз, да и металлы смотрят туда же (а это большая весовая часть наших индексов).

Так что можно предположить открытие сессии ниже уровней вчерашнего закрытия около 0,5%.

В дальнейшем может быть россияне попытаются ориентироваться на ход торгов на европейских торговых площадках. Однако последние сессии сценарий примерно одинаков - после открытия при любом мало-мальски значимом повышении котировок продавцы с радостью начинают продавать - что вероятно и сегодня.

В ходе дня возможна хорошая волатильность котировок. По-прежнему что-то прогнозировать на чисто спекулятивном рынке затруднительно. Формально можно предположить после утреннего открытия с понижением очередную дневную "пилу".

В последнее время наш рынок ну никак не является "тихой гаванью", зато очень напоминает "тихий омут" для инвесторов - как бы в нём часть из них не утонула.

Публикация:

предварительных значений индекса деловой активности в секторе услуг и производственного индекса PMI Германии за июль (11:30 мск);

индикаторов института IFO Германии за июль (12:00 мск);

предварительных значений производственного индекса PMI и индекса деловой активности в секторе услуг Еврозоны за июль (12:00 мск);

данных об изменении объема розничных продаж в Великобритании за июнь (12:30 мск);

числа первичных обращений на получение пособия по безработице в США по состоянию на 19 июля (16:30 мск);

отчётности компаний Ford Motor, Raytheon, Xerox Corp, Southwest Airlines

может оказать влияние на ход российских торгов,

а публикация в 18:00 мск данных об объёме продаж жилья на вторичном рынке США за июнь и

выступление в это же время президента Федерального резервного банка Нью-Йорка Тимоти Гейтнера и председателя Комиссии по ценным бумагам и биржам Кристофера Кокса в комитете Палаты представителей Конгресса США,

могут повлиять на ход вечерней сессии рынка ФОРТС на РТС.

Сергей Пома

Источник: ИА РосФинКом